Deși un armistițiu între Rusia și Ucraina pare puțin probabil pe termen scurt, investitorii încep să mizeze pe sectoarele cheie care ar putea beneficia de reconstrucția regiunii și de creșterea cererii pentru securitate și infrastructură.
Potrivit unei analize AInvest, speculațiile privind o posibilă detensionare a conflictului au readus în atenția investitorilor acțiunile companiilor din domeniul apărării, infrastructurii și logisticii, considerate piloni strategici într-o eventuală reconstrucție post-război.
Infrastructură și construcții
Chiar dacă armistițiul întârzie, reconstrucția Ucrainei va necesita eforturi masive.
Planul de reconstrucție în valoare de 750 de miliarde de dolari al președintelui Zelenski – care acum depășește 1 trilion de dolari – a adus în prim-plan companiile de construcții și inginerie din Europa de Est, atrăgând atenția investitorilor globali.
Oportunități subevaluate în Europa de Est:
Erste Group a identificat companii precum Strabag AG și Hochtief AG ca potențiali beneficiari ai proiectelor europene de infrastructură. Aceste firme deja obțin contracte pentru reconstrucția drumurilor și a rețelelor energetice.
Compania poloneză PGNiG – Pe măsură ce Ucraina trece la energie verde, expertiza PGNiG în infrastructură de gaze și proiecte de energie regenerabilă se aliniază cu obiectivele „net zero” ale UE.
Logistică și reziliența lanțului de aprovizionare: motorul ascuns al redresării
Războiul a evidențiat vulnerabilitățile lanțurilor de aprovizionare, în special în Europa de Est. Companiile care pot eficientiza logistica, consolida reziliența și integra soluții bazate pe AI vor avea un avantaj competitiv clar.
Mize strategice:
* DHL – Gigantul logistic își extinde operațiunile în Europa de Est pentru a susține fluxurile de materiale necesare reconstrucției. Investiția sa recentă într-un software AI de optimizare a rutelor ar putea aduce creșteri semnificative de eficiență.
* DP World – Ca operator global de porturi, terminalele DP World din regiunea Mării Negre sunt esențiale pentru transportul materialelor de reconstrucție.
*Kuehne + Nagel – Firma elvețiană de logistică își valorifică rețeaua din Europa de Est pentru a încheia contracte pe termen lung cu NATO și parteneri din UE.
Sectorul apărării
Războiul a accelerat adoptarea tehnologiilor, în special a dronelor și a sistemelor bazate pe inteligență artificială. Forțele ucrainene au demonstrat eficiența unor soluții cu cost redus și impact ridicat, precum dronele interceptoare și turelele autonome, cum este Sky Sentinel. Aceste inovații nu doar că transformă dinamica câmpului de luptă, dar și stimulează cererea pentru tehnologii avansate de apărare.
Teme-cheie de investiții:
* Drone și sisteme fără pilot – Companiile specializate în producția de drone, sisteme de țintire bazate pe AI și arme cu energie dirijată sunt în plină expansiune. De exemplu, Lockheed Martin și Raytheon Technologies își extind portofoliile pentru a include drone de ultimă generație și lasere de înaltă energie.
* Muniții ghidate de precizie – Nevoia de lovituri pe distanțe lungi a crescut cererea pentru bombe planante și rachete balistice cu rază scurtă. Northrop Grumman și Boeing sunt jucători importanți în acest segment.
* Securitate cibernetică și război informațional – Pe măsură ce Rusia intensifică atacurile cibernetice și campaniile de propagandă, companii precum Palo Alto Networks și CrowdStrike devin esențiale pentru protejarea infrastructurilor critice.
Citiți revista ARENA Construcțiilor nr. 5/iulie – august 2025
